20. april 2009, 07:19 – opdateret 2. november 2010, 13:53

Bankerne placerer stadig mange af kundernes penge ud fra oplysninger, som stammer fra tiden før finanskrisen. Kunderne er måske ikke villige til at løbe så stor en risiko mere, for tiderne er skiftet, men der er kun dem selv til at fortælle banken derom.

»Der eksisterer ingen undskyldning for ikke at gå ned i banken og få gennemgået sin investeringsprofil. De finansielle markeder har ændret sig, og risikoen ved en aktie er nok ikke altid den samme, som den gang profilen blev lagt. Desuden kan der være private forhold, som er ændret. Nogle frygter måske, at deres kone bliver arbejdsløs,« siger advokat David Moalem, der er leder af kapitalmarkedsgruppen hos revisionsfirmaet Deloitte og også underviser i de nye regler om bankrådgivning.

Det kan være sin sag at fortælle banken om frygten for arbejdsløshed, fordi det kan påvirke andre forhold så som kassekredittens størrelse. Den fornuftige kunde bør dog se sin økonomi i et større perspektiv.

»Lad mavefornemmelsen bestemme. Hvis man føler, man ikke har kommunikeret de relevante personlige og finansielle forhold til sin bankrådgiver, så råb selv vagt i gevær. Det fritager ikke banken fra sine pligter, men man kan måske undgå at havne i en uheldig situation,« siger David Moalem.

Skærpede regler

Hele dialogen mellem kunde og rådgiver er ifølge advokaten det sted, der skal sættes ind for at undgå betændte sager om dårlig bankrådgivning. Roskilde Banks salg af egne aktier er skrækeksemplet, men stammer fra tiden før de såkaldte Mifid-regler, der kom sidst i 2007. De er ganske omfattende og skærper blandt andet kravene til bankrådgivning.

For blot tre uger siden tabte Lokalbanken i Nordsjælland, som Handelsbanken har overtaget, og Amagerbanken begge sager i Pengeinstitutankenævnet, fordi de havde ydet dårlig rådgivning efter at Mifid-reglerne blev indført. Sagerne viser, at Mifid har gjort det nemmere at få erstatning.

»Vi har set nogle sager med dårlig bankrådgivning, men det skyldes ikke reglerne. De er gode nok. Det handler i højere grad om bankens evne til at kommunikere både med kunden, men også med sine egne bankrådgivere, så den sikrer sig, at de er dygtige nok,« siger David Moalem.

Risiko er nøgleordet

Det er bankens ansvar, at kunden har forstået risikoen ved og konsekvenserne af de investeringer, som banken foretager for kundens penge, men kunden bestemmer selv, hvor stor risikoen må være.

Ordet risiko kan dog hurtigt give anledning til misforståelser:

»Risiko kan være svært at forstå. For rådgiveren er det normalt en relativ størrelse, mens de seneste erfaringer har vist, at det for hr. og fru Jensen normalt handler om at løbe en risiko med afkastet, men ikke med hovedstolen,« fortæller David Moalem.

Generelt har bankerne anset Mifid-reglerne, som ikke kun omfatter bankrådgivningen, for at være udgiftskrævende og besværlige. På rådgivningsområdet vurderer David Moalem dog, at de i sidste ende kan gavne dem.

»Hvis Mifid-reglerne følges trin for trin i hele processen, så udgør de faktisk et godt redskab, der holder både kunden og rådgiveren i hånden hele vejen rundt. Det giver tilmed tilfredse kunder, når de føler sig veloplyste.« siger han.